井楠

　　案例：

　　林先生，28岁，刚刚结婚。他本人是某大型企业的一名会计，年薪4.5万元，另外每年大约有7000元的公积金。太太27岁，是某百货公司的经理，年薪5万元，有社会与医疗保险。目前两人还是无房无车一族。两人共有银行存款11万元，基金14万元。两人希望先买房买车后再生孩子，请问该如何理财才能实现？

　　理财分析：

　　根据广州目前的消费水准，买房买车生子三个目标的消费额如下：

　　建议购买100平方米上下的住宅，可选择近郊附近10000元/平方米的住宅，总价100万元，首付30万~40万元。

　　选择总价在10万元上下、供车费用在2.5万元上下的经济型轿车；生育孩子本身将花费1.5万元，之后养育孩子的最低费用为1.5万~2万元每年。

　　理财策略

　　目前阶段以稳健投资为主，原有资金可投资于混合型与债券型(或者保本型)相搭配的基金产品组合，预期年化收益率6%左右。

　　11万元银行存款改投资于银行理财产品。目前1年期信贷类理财产品的收益率平均都能达到4%左右，明显高于一年期的银行定期存款，可以增加家庭理财收入，预期年化收益率4%左右。

　　年度结余投资

　　年度结余投资建议仍采取基金定投的方法。将月支出额控制在3000元/月左右。则林先生家庭的年度结余约4.5+5-3000×12=5.9(万元)，建议全部采取基金定投的形式投资。

　　具体运行：

　　可在第三年实现买房目标：

　　根据现行贷款政策，林先生要买100万元左右的房子，首付一般三成，加上办理手续与买家具的费用，一般要花费40万元，假设林先生使用公积金贷款，利率3.87%，20年还清，月供约3600元，一年下来还房贷支出约4.32万元。

　　林先生需要40万元来支付买房的首期款，在2012年底，林先生的流动资产与年度节余合计为27.63+18.78+0.7×3=48.51(万元) 40万元，已经足够支付首期款，则林先生在第三年底可实现买房梦想。

　　可在第四年实现买车目标：

　　建议购买10万元以下的经济型轿车。支付房产首期后，林先生的流动资产剩余8.51万元。则又过1年，到2013年底，可积累到8.51×(1+5.12%)+5.9+0.7-4.32=11.23万元 10(万元)，已经足够买车。买车后2013年林先生家庭年度节余为11.23-10=1.23万元，则林先生可在第四年实现买车目标。经济型轿车每年需要花费2.5万元供车。而剩余的1.23万元，够支付生育孩子的花费。

　　生育子女的两种选择

　　不过，从2014年开始，林先生家的年度结余比较固定，为9.5万元的收入加上0.7万元的公积金，减去36000元的生活费用与2.5万元的养车费用、4.32万元的供房费用，合计为3800元。余额不多，证明理财处在收支平衡的临界点。在此情况下，再想养育小朋友，谈何容易？专家建议用以下办法解决。

　　不要购买轿车，并非生活必需品，且每年要消费掉2.5万元的养车费。建议2012年~2013年，购买房子之后，就实施生育计划，生孩子前后大约花费1.5万元，则家庭剩余流动资产为8.51-1.5=7(万元)，使得今后的理财游刃有余。考虑到林先生夫妻的年龄，认为第二种方法比较好。

　　(文、表、图 记者 井楠 咨询专家 民生银行 杨盛学、简岑)