小心：“养命钱”放错地方

　　阿玉的母亲前段时间去银行存数万元定期，这笔钱是她的退休金，用来养老，后来有保险人员向她介绍了一种“比存银行利息更高”的产品，她以为这款产品像定期一样可随时支取就买了一份，回到家阿玉发现，母亲买的这种保险起码要放10年拿出来才不会亏本金，阿玉经过静坐交涉，最后让保险公司退了保。但她也提醒其他老人家，要理财还是先问子女的意见。

　　不过记者认为，先问子女意见未必是最好的办法，因为银发族毕竟是大人，有自尊，不像小孩做什么都要经过父母同意；有些银发族也未必想让子女知道自己有多少钱；因此最好的办法是让银发族适当学会一些理财常识，从而懂得怎样处理自己的养命钱。

　　银发族该怎么理财，就像晨运操一样，一步一步来，先跟农行中山分行金融理财师林晓文一起做。

　　下周四是感恩节。我们最需要感恩的是我们的父母。当他们渐渐到达“知天命”和“耳顺”的岁数时，他们应该拥有更美好的生活。本理财专题献给天下银发族！

　　□热身银发族理财五步操

　　第一步：不节衣缩食

　　退休后因为收入减少，一些银发族为了节省开支，节衣缩食过日子，但其实理财不是简单的省钱、存钱省息。老人家可适当削减应酬、交通、服装等费用，给予子女购房等援助也要适可而止，避免养命钱大幅缩水，而“缩食”则断不可取，它会影响老人家身心健康，导致增加医疗费用支出而得不偿失。

　　第二步：做个“守财奴”

　　老年期理财不该冒险。银发族退休后，处出资金消耗期，简单说是吃老本，不像年轻人那样处于资金积累期，还能赚钱。银发族的本金要放在稳健的篮子里，因为一旦本金大幅缩水，会严重影响银发族的养老生活和身心健康。

　　最近这几年股市的狂热让不少银发族把养老钱送进股市里，结果被套得无法脱身。银发族理财，最好能获得长期稳定的收益，高风险高收益的项目不太适宜他们。

　　第三步：关键时刻有现金

　　银发族比年轻人更容易受到意外伤害和疾病的袭击，随时都可能遇到需要用钱的情况。因此，银发族要把钱放在“现金”理财工具上，需要使用时可随时支取，现金储蓄或高流动性的产品比较适合他们。

　　第四步：着重长期保障

　　银发族退休后，还需要有长期稳定的收入渠道，这样才能给他们安全感，不会感觉坐吃山空。退休工资、养老年金、不动产的长期租金收益，都会给银发族带来保障。另外一层保障是有医疗保险、意外保险和现金储备，预防生活中突然发生意外时，在经济上也能从容应对。

　　第五步：好好享受生活

　　银发族理财，不是为了节省更多的钱，而是通过财富增值使自己能够更好享受晚年生活。因此，享受生活应该放在第一位，而财富增值放在其次。不少银发族劳累了一辈子，到退休了还要为后代着想，节衣缩食把省下来的钱都留给后代，这其实没有必要，而且会增加后代的依赖性。后代的生活和财富要靠他们自己创造，靠他们自己努力。老年人的“养命钱”更应该花在颐养天年上，用适当的消费提高自己生活质量，出去旅游或培养一些兴趣爱好，都是值得花钱买开心的。

　　□实操 "养命钱"放哪个篮子里好？

　　市面上理财工具和产品众多，老人家的"养命钱"该放到哪个篮子里，不妨先算算风险投资比例。

　　银发族理财时可以考虑采纳一种"80减年龄"的原则作为投资理财的指导，就是说用(80-年龄)×100%作为风险投资的最大比例。例如，一名65岁的投资者，他所承担的风险性投资不应超过可支配资金的15%，另外的资金应该投资到国债等低风险投资或储蓄上。银发族的收入来源减少，而养老、医疗等需求增加，理财要以稳健为主。

　　储蓄篮子：安全灵活

　　对银发族而言，储蓄无疑是最安全灵活，最简单的理财方式。它的安全性高、变现性好，但同时也存在流动性差、收益水平不高的缺陷。比如，在通胀背景下，通胀率为5%，银行存款利率也为5%，那么实际收益等于零，如果通胀高于银行存款利率，则实际收益为负数。

　　银发族配备储蓄时，要搭配使用储蓄品种。比如若资金长期不用，不妨存一年定期，但不要存过长期限。一是急用时取出可能有利息损失，二是存款利息升息时不合算。当资金只是暂时闲置时，可尝试"定活两便"或半年以下定期。

　　国债篮子：收益稳定

　　国债收益高于储蓄，而且比较安全。国债的流动性好、风险低、收益不需要纳税。投资记账式国债还可以中途买卖获取差价，也可以持有到期，按照购买当日相应的到期收益率享受收益。建议老年朋友把储蓄和国债两项投资组合占到总资产的70%以上。

　　保险篮子：赶早规划

　　保险能给银发族带来保障，然而根据各保险公司的规定，长期寿险和重大疾病类保险投保人的年龄多限制在60岁。而且只要超过50岁，保险公司就会要求投保人体检，而且保费可能出现倒挂现象。

　　因此，养老保险要趁早买，年纪越小投保的价格越低，负担也就越轻。购买商业养老保险产品时可以考虑分红型养老保险。

　　银行理财产品篮子：选稳健类

　　银行理财产品不一定能保障投资本金的安全，通常高收益预期对应的风险就越高。银发族在购买银行理财产品时，只要达到抵御通货膨胀风险的目的就行，别过分追求高收益。购买理财产品前最好理解产品募集资金的投资渠道，如果资金用来投资某个有第三方担保的信托计划或投资债券等，风险就较小，收益率也较高，此外，固定收益型产品(国债、信托产品)最适合老年投资者。购买理财产品应该以短期投资为主，年限最好控制在一年以内，便于较快转换为现金。

　　基金股票篮子：选低风险

　　股票投资收益诱人，但风险风险非常高，银发族退休后，风险承受能力都已降低，不要轻易入市，可选择基金定投，既参与股市投资，又可分散风险，其次是债券型基金，风险较小，赎回灵活。银发族可进行组合，以低风险产品为主。

　　此外，手中闲余资金多的银发族，可通过置业出租实现个人资产保值增值，租金收益也可带来长期保障，如投资住宅、商铺等。