"牛熊转换对国人带来的理财理念冲击很大"，上投摩根基金管理公司销售总监徐红光在"上投摩根-复旦管理学院"联合举办的论坛上指出，理财应该分三步。
　　"首先做好人生的全面规划--理财123，即一套保险、两份定投 （为了子女教育和退休养老而进行的两个定期定额计划）和三大资产配置。他表示，第二步是金融资产的标准配置，他说"一般而言权益类+商品类资产占金融类资产的比例不要超过90-年龄（%）。然后根据个人的风险收益偏好和财务状况进行微调。 "另外，第三步是在标准配置之后进行优化配置，可以根据经济周期的不同阶段来逐渐地转变三大类资产的配置比例，但阶段的判断有很多不确定性，所以要保证基本的配置，配置转变是逐渐的过程，这样能让投资者保持很好的心态。
　　对于投资者来说最关心是现阶段资产配置的问题，徐红光说："根据相关理论，目前A股市场就处于第一阶段。 "根据他个人多年的理财经验，在第二阶段的信号越来越强时，投资人可以逐步提高权益类投资的比例。