成也"投连"，败也"投连"。
　　如果投连险投资于股票的比例可以达到100%，这表示投连险同股市有着密切的联系，收益高，风险也大。始于2003年的"投连险风波"，令投连险一度几乎退出了保险市场。随着资本市场又开始陷入低迷，目前投连险也出现了与当年类似的状况，许多人面对投连险开始犹豫了;股市大幅度震荡，给投资者带来很大的投资风险，如何规避，也成为投保者正在思考的问题。
　　进可攻的投连险
　　应对现在的震荡市场，保险公司纷纷推出了更加适应市场的投连险产品。它们专为应对目前的震荡市场而设计，自动高抛低吸的功能可以帮助客户事先锁定风险比例，降低其在震荡市场中所面临的投资风险。
　　事实上，对个人投资者而言，面对震荡市场，不确定性将增加，投资风险也相应提高，与直接购买基金相比，若选择到合适的投连险，由投资专家团队帮助挑选优质基金，无形中让投资基金的最重要的法则――"分散与组合"得到充分的发挥。如果投资者仅靠个人能力，在市场波动当中自己判断投资时点，其难度相对较高，而近期推出的投连险，则从客户角度考虑，设定了自动高抛低吸的功能。客户可以按自身的风险喜好，事先锁定自己可以承受的风险比例，而后选择不同风险的投资账户进行投资，另外，投资专家团队会按客户事先选定的风险，主动高抛低吸，让客户更省时省心。
　　其实，一般保险公司会根据客户的偏好来进行账户投资管理。目前市面上的投连险产品基本都包含几个不同风险程度的投资账户供保户选择：高风险高收益型的基金投资账户，通常最少有60%的资金用于投资股票;稳健平衡型的投资账户，通常有近20%的资金用于投资国债及银行存款，最多60%的资金用于投资基金等。保险公司设置投连账户，在投资上不会随市场跟风，也不会热衷新基金的发行，在申购基金的时候将会更看中基金长期的表现和公司的实力。
　　尽管目前市场底部尚不能确认，但快速下跌后反弹随时都可能再现。现在选择投连险这种灵活配置型产品，既可抵御股市波动的风险，更可在市场反弹时分享收益，不失为当前急跌后震荡期的投资好选择。
　　所以，面对震荡市场我们依然可以选择投连险来完善自己的投资理财计划。
　　退可守的投连险
　　尽管如此，我们也不能简单地把投连险理解成单纯的投资工具，片面夸大它的投资功能而忽略其保险保障。保险产品，保障是其根本功能，投资、理财则是其延伸服务。所以，首先购买投连险必须有保险需求。其次，投连险适合于中长期投资。希望得到保险保障的同时取得中长期投资收益的人群适宜选择购买。如果是因短期收益冲动而投保的客户，很容易因为短期收益低而使得自己处于困惑矛盾之中。
　　面对震荡市场，继续持有投连险仍可保障未来收益。
　　实际上，以往盲买、盲卖的投连险客户退保，大多是因为对投连险收益抱有很高的期待，当真实收益达不到期望收益时，产生了巨大的心理落差，感觉上当受骗之余，不顾退保损失而退保。但与以往相比，如今投连险客户已经更趋于理性，保险公司的投资渠道也已经有所拓宽，保险公司投资水平也已经增强。
　　其实，一般保险公司推出的投连产品，其投资账户追求的是稳健，虽然股市下跌会造成激进型账户或者股票型账户收益受损，但是数个不同的投资账户可以分散投资带来的风险。从前一段市场变动来看，短期内的股市变化会对投连险收益产生一定影响，但如果保持长期投资理财理念进行财富管理，资本市场的动荡就不会对其产生过于激烈的影响。
　　长线持有 理性投资
　　因此对于已经购买投连险的客户，理性规避风险，应做好以下两个准备。
　　一、做好长期投资心理和经济准备
　　投连险是一种长期理财产品，在初期会扣除较多的初始费用，短期的收益可能比不上基金或其他理财产品，因此客户要有耐心和准备足够的资金支撑做长线，如果购买后一两年就要退保的话，将得不偿失。
　　二、做好账户的转换
　　投连险设有多个不同风险收益级别的账户，分为"债券型"、"货币型"、"稳健型"和"激进型"等账户，可以供客户自由选择，客户可在账户之间灵活转换。在资本市场走红时，客户可选择较大比例的投资资金进入"激进型"账户以取得较大的收益。当资本市场持续低迷时，客户可将高风险高收入账户中的资金转换至低风险低收益的稳健型账户，以保证资金安全。
　　所以，笔者认为，无论面对何种市场，只要相信中国未来市场的发展，投连险这款灵活的产品都将会是某些客户很好的理财投资选择。长远看，投连险可以稳健应对多变市场，协助实现投资理财的良好功能;长期持有投连险将会是明智的投资选择。
　　延伸阅读：
　　传统意义上我们所说的投连险，也就是投资连结保险，是一种保险保障和投资相结合的人身保险产品，它包含至少一种保险保障功能，并至少在一个投资账户中拥有一定资产价值。与传统人身保险产品相比，投连险最大的特点就是有了投资功能，可以同时满足客户保险保障和投资的双重需要，客户在获得保险保障的同时，还可以享受投资收益。
　　投连险的投资收益与资本市场的状况、保险公司的投资水平有着很大的关系。虽然保险公司代客户投资，但并不保证投资收益，客户需要自己承担投资风险，也就是说，如果资本市场低迷或保险公司投资失误，导致投连险投资收益不高或者收益为负，后果都由客户自己承担。不过即使投连险投资失败，它的保障功能不会受到影响。(王丽)